稀土板块强势拉升北方稀土、我国等涨停价格或上涨

  据道，10月23日缅甸克钦独立军宣告现已操控该国稀土矿区，当地稀土矿挖掘已阻滞。据SMM，上游矿商反映，形势已导致边境封闭，缅甸稀土矿暂时没办法进入国内。

  华泰证券指出，缅甸以中重稀土离子矿为主，2023年原矿产值全球占比11%。缅甸是我国重要的稀土质料来历之一，2024年1—9月，我国从缅甸进口3.1万吨稀土氧化物，占同期氧化物总进口量的74.9%。缅甸矿山停产以及国内里重稀土因环保等原因供给受限，或导致中重稀土供需格式缺少。据SMM调研，当时国内锻炼别离厂尚有2个月质料库存。若质料库存耗费殆尽，中重稀土价格或许会呈现大面积上涨。轻稀土供需格式亦将改进，但国内供给仍有潜力，缺少起伏或弱于中重稀土。

  该组织表明，2024年以来稀土价格继续震动寻底，三季度稀土价格已挨近部分高本钱矿山本钱线年第二批稀土挖掘、锻炼别离总量操控目标已下达，本年累计挖掘及锻炼目标别离同比增加5.88%、4.16%，增速别离同比下滑15.5pct 、16.6pct。国内配额增速下降叠加海外供给呈现扰动，全球稀土供给端增速缩短趋势现已闪现，一起下流新能源轿车、人形机器人等新式范畴需求有望连续快速地增加态势，咱们测算2025年—2026年全球氧化镨钕供需平衡/需求占比别离为-2.6%、-2.7%，同期全球氧化镝铽供需平衡/需求占比别离为-6.5%、-5.3%。职业景气有望开端康复，供需联系有望改进。